Financial Standby vs. Performance Standby na akredytywy

Akredytywy są instrumentami prawnymi stanowiącymi gwarancję finansową. Zapewniają one beneficjenta, że ​​płatności zostaną dokonane lub zobowiązania niefinansowe wykonane przez sprzedawcę lub dostawcę. Gotowe akredytywy są zasadniczo urządzeniami fail-safe: jeśli nabywca nie spełnia warunków umowy, beneficjent może aktywować akredytywę standby, która następnie zapewnia rekompensatę.

Przykład listu akredytywy

Załóżmy, że firma ubezpiecza 500 000 $ ubezpieczenia od Lloyda z Londynu. Zamiast wymagać od subemitenta złożenia depozytu w Lloyd's, firma akceptuje akredytywę wystawioną przez bank. Bank pobiera prowizję od gwarancji i żąda od niej utrzymywania funduszy w wysokości równej kwocie ubezpieczenia dokonanej przy wpłacie lub zapewnienia bankowi bezwarunkowej kontroli nad jej rachunkiem zapasowym za pomocą równoważnych lub większych aktywów. Jeśli ubezpieczone polisy poniosą straty, których subemitent nie zdoła spłacić, Lloyd's żąda zapłaty od banku, który następnie likwiduje tę kwotę z konta akcyjnego fundatora.

Nieodwołalna natura gotowych listów kredytowych

Podstawową cechą akredytywy standby jest to, że jest ona nieodwołalna, co sprawia, że ​​funkcjonuje prawie tak samo jak gotówka. Po wydaniu kupujący nie może go odwołać, z wyjątkiem rzadkiego przypadku oszustwa, który został udowodniony w sądzie. Nieodwołalność akredytywy rezerwowej czyni z niej potężny instrument finansowy, który pozwala nabywcy korzystać z funduszy, które bank gwarantuje beneficjentowi, otrzymując późniejszy, warunkowy popyt.

Listy kredytowe w gotówce

Gotowe akredytywy są albo gotówkowymi akredytywami gotówkowymi albo akredytywami gotówkowymi. Akredytywy gotówkowe w gotówce to nieodwołalne zobowiązania złożone przez bank gwarantujący beneficjentowi spłatę zobowiązania finansowego nabywcy. Gwarancja banku, zgodnie z którą zobowiązanie subemitenta do spłaty Lloyd's z tytułu strat ubezpieczeniowych jest kredytową akredytywa standby. Wszystkie akredytywy stand-by gotówkowe mają 100-procentowy współczynnik konwersji. Cokolwiek jest należne, wypłacane jest w całości.

Wydajne listy gotówkowe

Akredytywy standby gotówkowe są nieodwołalnymi zobowiązaniami banku do dokonania płatności na rzecz beneficjenta w przypadku, gdy nabywca nie wywiąże się poza zobowiązanie umowne. Są to "przypadki związane z transakcjami", które są konwertowane na 50 procent całkowitej kwoty transakcji. W praktyce gwarancje dobrego wykonania często mają określony obowiązek w obliczu gotówkowej akredytywy. Na przykład, akredytywy standby gotówkowe mogą zostać wydane deweloperowi, aby zagwarantować satysfakcjonujące wykonanie przez wykonawcę kontraktu budowlanego. List Rezerwy Federalnej zwraca uwagę, że większość akredytyw gotówkowych to akta finansowe, a nie akcydensowe. Jeżeli na przykład nabywca gwarantuje beneficjentowi wykonanie usługi lub zapłacenie kary pieniężnej za niewykonanie świadczenia, fakt, że istnieje kara pieniężna, powoduje, że jest to akredytywa finansowa, a nie na wykonanie, mimo że Niedostateczne działanie uruchamia popyt