Skutki zrzutu długu z podatku dochodowego od osób prawnych

Czasami korporacje napotykają trudności finansowe. Niektóre korporacje mogą rozwiązywać problemy i restrukturyzować swoje długi bezpośrednio z kredytodawcami i wierzycielami. Inni muszą złożyć wniosek o upadłość, aby zmienić swoją sytuację finansową. Kiedy pożyczkodawca lub wierzyciel wybacza wszystkie lub część zadłużenia korporacji, firma musi uwzględnić dług przebaczony jako przychód, chyba że korporacja jest w stanie upadłości lub jest niewypłacalna.

Zwolnienie długu lub przebaczenie

Zasadniczo, gdy firma wypracowuje porozumienie o spłacie długu z wierzycielem lub pożyczkodawcą, każda część długu zmniejszona przez ugodę jest uważana za zniesioną lub przebaczoną. Internal Revenue Service uważa kwotę, która została zwolniona lub umorzona jako dochód podlegający opodatkowaniu. Ponieważ firma otrzymała środki lub równowartość tej kwoty w produktach lub usługach, ale nie musi już ich spłacać, kwoty te stają się dochodami.

Przykład

Powiedzmy, że firma Cup Corporation jest winna pożyczkodawcy w wysokości 200 000 USD na niespłaconą pożyczkę terminową, a jej dostawca - 50 000 USD za inwentarz. Pożyczkodawca restrukturyzacji długu do dłuższego terminu płatności i mniejsze saldo 150.000 dolarów. Ponadto dostawca zgadza się przyjąć zwrot niesprzedanych zapasów plus 10 000 USD, co odpowiada płatności w wysokości 40 000 USD. Pożyczka dla pożyczkodawcy z 200 000 do 150 000 USD powoduje zadłużenie w wysokości 50 000 USD; obniżka dostawcy z 50 000 do 40 000 USD powoduje uwolnienie 10 000 USD. The Cup Corporation rozpoznaje 60 000 USD dodatkowego dochodu podlegającego opodatkowaniu w związku z umorzeniem zadłużenia na swoim zeznaniu podatkowym.

Wyjątek bankructwa

Sekcja 108 Kodeksu Podatkowego pozwala na dwa wyjątki od zasady zwolnienia długu / podstawy opodatkowania - bankructwo i niewypłacalność. Jeżeli firma złożyła wniosek i obecnie jest w stanie upadłości, IRS wyłącza wszystkie dochody z umorzenia długów z podlegającego opodatkowaniu dochodu. Jeżeli spółka jest niewypłacalna, IRS wyłącza wszystkie dochody z umorzenia długu z dochodu podlegającego opodatkowaniu do wysokości kwoty niewypłacalności, ale obejmuje dochody z umorzenia długów przewyższające kwotę niewypłacalności. IRS uważa niewypłacalność przedsiębiorstwa, gdy jego zobowiązania przewyższają wartość rynkową jego aktywów bezpośrednio przed pożyczkodawcami lub wierzycielami spłacającymi dług. Przedsiębiorstwa mogą korzystać z arkusza upadłościowego w Publikacji 4681, aby obliczyć poziom niewypłacalności i ustalić kwoty wyłączenia i uwzględnienia długu.

Przykład niewypłacalności

LMN Products posiada aktywa o godziwej wartości rynkowej 2 miliony USD i zobowiązaniach w wysokości 2, 4 miliona USD, co powoduje niewypłacalność przez 400 000 USD. Podpisuje umowę dotyczącą ogólnego treningu ze wszystkimi pożyczkodawcami i wierzycielami, aby zmniejszyć łączne zobowiązania o 25 procent do 1, 8 miliona USD. Gdyby trening zmniejszył sumę zobowiązań do 2 milionów dolarów, dokładny poziom aktywów LMN, LMN nie musiałby żądać żadnego z umorzonych długów jako dochodu. Jednakże, ponieważ redukcja do 1, 8 miliona USD przekracza aktywa o 200 000 USD, produkty LMN muszą żądać 200 000 USD jako dochodu podlegającego opodatkowaniu.