Wytyczne dla firmy, aby zakończyć plan 401

Oczekuje się, że plan 401 (k) będzie trwał przez czas nieokreślony, jednak okoliczności mogą doprowadzić do zakończenia całości lub części planu, w tym do fuzji, przejęcia lub rozwiązania przedsiębiorstwa. W niektórych przypadkach kierownictwo może zdecydować, że inny plan emerytalny jest bardziej odpowiedni dla firmy i pracowników. W przypadku wypowiedzenia firma musi uważnie przestrzegać Wytycznych dotyczących przychodów w celu uniknięcia kar dla uczestników biznesowych lub uczestników programu.

Pełne lub częściowe rozwiązanie umowy

Aby całkowicie zakończyć plan, sponsor musi ustalić datę rozwiązania, określić kwotę korzyści i zobowiązań planu i rozdysponować aktywa w "możliwym do administrowania" okresie, zwykle w ciągu jednego roku od daty zakończenia. Częściowe zakończenie następuje, gdy wskaźnik uczestnictwa spadnie o 20 procent z powodu przymusowych zwolnień pracowników. W takich przypadkach rozwiązani pracownicy otrzymują takie same świadczenia, jak w przypadku pełnego rozwiązania umowy.

Dodatkowe obowiązki

Sponsor musi sprawdzić, czy zasady określone w dokumencie planu pozwalają na wypowiedzenie. Obowiązkiem sponsora jest zapewnienie zgodności planu ze wszystkimi przepisami IRS lub skorygowanie wszelkich błędów przed zakończeniem, aby uniknąć zagrożenia odroczonego statusu planu i jego dystrybucji. Powinieneś złożyć formularz 5310 za pośrednictwem IRS, aby poprosić o ustalenie statusu przed zakończeniem.

Powiadomienia

Sponsor planu jest zobowiązany powiadomić wszystkie zainteresowane osoby i zainteresowane strony o zamiarze rozwiązania planu. Obejmuje to każdego uczestnika z naliczonymi świadczeniami w ramach programu, obecnych pracowników z naliczonymi świadczeniami, byłych pracowników z nabytymi saldami i wszystkich beneficjentów zmarłych byłych pracowników otrzymujących świadczenia w ramach planu.

Utrzymane salda

Kod wewnętrzny 401 (k) zobowiązuje uczestników do pełnego wykorzystania planu po zakończeniu, niezależnie od harmonogramu uprawnień ustalonego w dokumentacji planu. Składki pracownicze są z reguły natychmiastowo przyznawane, ale w przypadku całkowitego lub częściowego rozwiązania, nawet fundusze firmy muszą zostać w pełni nabyte, prawdopodobnie w celu zrekompensowania tym, którzy w przeciwnym razie uzyskaliby przywilej, gdyby plan był kontynuowany. Pracownicy zakończeni w częściowym rozwiązaniu również stają się w pełni uprawnieni.

Dystrybucje

Dopóki plan zostanie zakwalifikowany po zakończeniu, dystrybucje zachowają status odroczonego podatku. Uczestnicy muszą wybrać, w jaki sposób otrzymać dystrybucję: pełna płatność ryczałtowa, bezpośrednia rola do IRA lub rolowanie do planu 401 (k) innego pracodawcy. Sponsor planu powinien udzielić pracownikom informacji o potencjalnych konsekwencjach podatkowych związanych z płatnościami ryczałtowymi, które będą opodatkowane jako dochód i będą podlegać karom dla uczestników poniżej minimalnego wieku do wydania, jeśli nie zostaną ponownie zainwestowane w inny wykwalifikowany program emerytalny.